FÜR FIRMEN

Unabhängig davon, welche Finanzierungsmöglichkeit wir für Ihr Vorhaben als die beste ermitteln, ist der Weg zum Ziel immer ähnlich. Von der reinen Fremdfinanzierung durch eine Bank, bei der dieser meist kein Mitspracherecht im Unternehmen eingeräumt wird, über die temporäre Übertragung von Unternehmensanteilen durch eine Finanzierung durch Private Equity oder Venture Capital, bis hin zur dauerhaften Partnerschaft mit einem Investor durch eine Unternehmensbeteiligung entwickeln wir stets Ihr bestes Konzept und bringen Sie mit den passenden Kapitalgebern zusammen.

Wenn Sie eine Finanzierung über ein Darlehen oder einen Kredit wünschen, kann dies über Ihre Hausbank oder jede andere lokale oder internationale Bank erfolgen. Auf Wunsch empfehlen wir Ihnen ein geeignetes Institut. Für die anderen Finanzierungsmodelle bringen wir Sie gerne mit internationalen Investoren zusammen. In jedem Fall verhandeln Sie mit dem jeweiligen Kreditgeber einen individuellen Vertrag aus. Dabei moderieren wir für Sie den gesamten Verhandlungs- und Finanzierungsprozess.

IDEE

Jedes Unternehmen benötigt von Zeit zu Zeit frisches Fremdkapital. Dabei kann es sich um die Finanzierung einer allgemeinen Wachstumsstrategie, den Einkauf von Waren und Maschinen, die Entwicklung neuer Produkte oder die Übernahme anderer Unternehmen handeln. Oftmals ist es betriebswirtschaftlich sinnvoll, solche Projekte durch externe Investoren zu finanzieren, um so die eigene Liquidität zu schonen.

Gerade für mittelständische Unternehmen gehören derartige Finanzierungsfragen jedoch nicht zum Tagesgeschäft. Deshalb stehen wir Ihnen bereits ab der Planung bis zur Realisation mit unserer Expertise zur Seite.

PLAN

Zunächst erstellen wir eine Machbarkeitsstudie über Ihr Projekt. Dabei untersuchen wir sämtliche Parameter Ihres gesamten Investitionsvorhabens. Neben dem Investitionsobjekt selbst gehören dazu die Marktsituation, das Unternehmensumfeld, die aktuelle finanzielle Situation anhand der Kennzahlen Ihres Unternehmens sowie eine Zukunftsprognose. Dies ist notwendig, um den zu erwartenden Return on Investment (RoI) und Gewinn nachzuweisen.

Darauf aufbauend wählen wir die optimale Finanzierungsvariante aus. Dies kann auch eine Kombination verschiedener Module sein (siehe unten). Abschließend erstellen wir den obligatorischen Businessplan und die Präsentation, um potenzielle Investoren zu überzeugen.

ACTION

Wie bereits erwähnt kümmern wir uns nicht nur um den Papierkram. Die eigentliche Arbeit beginnt jetzt. Daher bringen wir Sie mit potenziellen Investoren in Kontakt und begleiten und führen Sie durch den gesamten Prozess. Angefangen bei der Präsentation Ihres Projekts, über Verhandlungsführung und -unterstützung, bis hin zur gemeinsamen Analyse des Angebots stehen wir Ihnen zur Seite.

Sie erhalten immer einen individuell ausgehandelten Vertrag. Daher ist es üblich, dass beide Seiten während der Verhandlung und des Abschlusses einen eigenen Anwalt haben. Dieses Vorgehen garantiert die optimale Lösung für Ihr Finanzierungsprojekt. Egal, welches der folgenden Instrumente gewählt wird.

KREDITE UND DARLEHEN

Kredite und Darlehen sind in Europa nach wie vor die häufigste Finanzierungsalternative. Gegen Sicherheiten erhält der Kreditnehmer eine Finanzierung, die der Bank im Normalfall keinen weiteren Einfluss auf das Unternehmen oder Projekt einräumt. Vereinbart ist lediglich eine fristgerechte Rückzahlung zuzüglich Zinsen.

Da der Antragsteller in der Regel nicht in direktem Kontakt mit dem Entscheidungsträger der Bank steht, ist ein aussagekräftiges Exposé, welches das Projekt vorstellt, unerlässlich. Dies gilt insbesondere dann, wenn neben der finanzierenden Bank noch weitere Parteien wie beispielsweise Landesbanken, die Zuschüsse oder Sicherheiten gewähren, beteiligt sind.

Was wir tun:

ü Machbarkeitsstudie	ü Liquiditätsplan
ü Finanzierungskonzept	ü Hilfe bei der Bankauswahl
ü Kapitalbedarfsplan	ü Bankbegleitung
ü Finanzierungsplan	ü Verhandlungsunterstützung
ü Kapitaldienst	x Direkte Kreditvermittlung*
ü Umsatz- und Ertragsvorschau	x Kreditberatung*
* Dies übernimmt das Finanzierungsinstitut.

PRIVATE EQUITY UND VENTURE CAPITAL

Sollte der Investor mehr Risiko eingehen müssen, empfiehlt es sich, bestimmte Projekte mit zusätzlichem "Private Equity" (Fremdkapital mit Eigenkapitalcharakter) oder externem Risikokapital zu finanzieren. Solche Investoren erwerben für einen festgelegten Zeitraum Anteile des Unternehmens, was dann die Investition ermöglicht. Nach Ablauf der Frist werden die Anteile zuzüglich Zinsen oder einer vereinbarten Gewinnbeteiligung zurückgekauft. Ein weiterer Vorteil ist, dass solche Investoren oft betriebswirtschaftliches Know-how einbringen. Als Anteilseigner haben sie jedoch auch Einfluss auf und Einblick in betriebliche Abläufe und Entscheidungen.

Verhandlungen finden hier meist direkt mit dem Entscheidungsträger statt. Gerade deshalb ist es notwendig, ein detailliertes Konzept und eine überzeugende Präsentation vorzulegen. Gerne bereiten wir all dies für Sie vor und begleiten Sie durch den Prozess.

Was wir tun:

ü Machbarkeitsstudie	ü Kontaktherstellung
ü Finanzierungskonzept	ü Verhandlungsmanagement
ü Präsentationserstellung	ü Verhandlungsunterstützung
ü Investorensuche	ü Vertragsprüfung*
ü Vorlage bei (bekannten) Investoren	x Direkte Vertragsvermittlung**
* Durch unseren Partneranwalt. ** Alle Verträge werden zwischen Ihnen und dem Investor individuell ausgehandelt und abgeschlossen.

ANLEIHEN UND WANDELANLEIHEN

Im angloamerikanischen Raum sind Anleihen und Wandelanleihen schon lange als Finanzierungsinstrument für Unternehmen etabliert. Zwar setzen europäische Unternehmen noch immer auf traditionelle Finanzierungen, doch werden diese Produkte zur Unternehmensfinanzierung in Zukunft an Bedeutung gewinnen.

Eine Anleihe ist ein festverzinsliches Wertpapier, das dem Käufer Rückzahlung zuzüglich Zinsen zu einem festgelegten Zeitpunkt verspricht. Anders als bei einem Kredit oder Private Equity wird das Finanzierungsrisiko also auf viele kleinere Investoren verteilt. Dadurch ist die Investitionshürde für den einzelnen Anleger gering, und Investoren haben in der Regel keinen oder nur geringen Einfluss auf das Unternehmen oder das Projekt. Die Emission erfolgt über Banken oder im Direktvertrieb durch Anlageberater.

Das Besondere an einer Wandelanleihe ist, dass der Anleger die Anleihe am Ende der Laufzeit wahlweise in Unternehmensanteile wandeln kann. Dies senkt einerseits die Verkaufshürde weiter, erhöht andererseits aber für den Emittenten das Risiko einer späteren (ungewollten) Beteiligung.

Was wir tun:

ü Machbarkeitsstudie	ü Hilfe bei der Vermittlerauswahl
ü Finanzierungskonzept	ü Verhandlungsmanagement und -unterstützung
ü Anleihegestaltung	ü Organisation der Anleihenausgabe
ü Marketing- und Vertriebsstrategie	ü Vorbereitung der ESEF-Berichterstattung
ü Hilfe bei der Bankauswahl	x Anleihenverkauf*
* Dies wird von Banken und/oder zugelassenen Anlagevermittlern durchgeführt.

UNTERNEHMENS-

BETEILIGUNGEN

Eine wesentlich engere Geschäftsbeziehung zum Investor entsteht bei der Veräußerung von Unternehmensbeteiligungen. Um den Finanzbedarf zu decken, werden hier Firmenanteile dauerhaft veräußert. Dadurch erhält der Investor sehr hohe Sicherheiten und auch umfassende Mitspracherechte. Der Einfluss auf das Unternehmen ist sehr hoch und der Geldgeber bleibt fortwährend in das Unternehmen eingebunden.

Investoren üben ihre daraus entstehenden Rechte auch häufig aus, indem sie Positionen in der Geschäftsführung oder im Aufsichtsrat selbst oder durch Vertreter besetzen. Dies kann allerdings auch erwünscht sein, da dadurch oft zusätzliches Know-how und Managementwissen in das Unternehmen eingebracht wird.

Eine feste Verzinsung oder Rückzahlung gibt es in der Regel nicht. Der Investor erhält seinen Gewinn aus dem Unternehmenserfolg. In manchen Fällen wird dies anders vereinbart und die Beteiligung dient nur als Sicherheit für die Dauer der Beteiligung.

Was wir tun:

ü Machbarkeitsstudie	ü Kontaktherstellung
ü Finanzierungskonzept	ü Verhandlungsmanagement
ü Präsentationserstellung	ü Verhandlungsunterstützung
ü Investorensuche	ü Vertragsgestaltung und -prüfung*
ü Vorlage bei (bekannten) Investoren	ü Vertretung im Aufsichtsrat
* Durch unseren Partneranwalt.